第四章 托管機構

 　　第二十條 本辦法所稱托管機構，是指接受養老基金受托機構委托，具有全國社會保障基金、企業年金基金托管經驗，或者具有良好的基金托管業績和社會信譽，負責安全保管養老基金資產的商業銀行。

      第二十一條 托管機構應當履行下列職責：
　　(一)安全保管養老基金資產。
　　(二)以養老基金名義開設基金資產的資金賬戶、證券賬戶和期貨賬戶等。
　　(三)及時辦理清算、交割事宜。
　　(四)負責養老基金會計核算和估值，復核、審查和確認投資管理機構計算的基金資產凈值。
　　(五)按照規定監督投資管理機構的投資活動，并定期向受托機構報告監督情況。
　　(六)定期向受托機構提交養老基金托管和財務會計報告；定期向國務院有關主管部門提交開展養老基金托管業務情況的報告。
　　(七)按照國家規定保存養老基金托管業務活動記錄、賬冊、報表和其他相關資料。
　　(八)國家規定和合同約定的其他職責。

      第二十二條 托管機構發現投資管理機構依據交易程序尚未成立的投資指令違反法律、行政法規、其他有關規定或者合同約定的，應當拒絕執行，立即通知投資管理機構，并及時向受托機構和國務院有關主管部門報告。
　　托管機構發現投資管理機構依據交易程序已經成立的投資指令違反法律、行政法規、其他有關規定或者合同約定的，應當立即通知投資管理機構，并及時向受托機構和國務院有關主管部門報告。

      第二十三條 有下列情形之一的，托管機構職責終止：
　　(一)違反與受托機構合同約定，情節嚴重的。
　　(二)利用養老基金資產為其謀取不正當利益，或者為他人謀取不正當利益的。
　　(三)依法解散、被依法撤銷、被依法宣告破產或者被依法接管的。
　　(四)受托機構有充分理由認為托管機構應當被終止職責的。
　　(五)國務院有關主管部門有充分理由和依據認為托管機構應當被終止職責的。
　　(六)國務院有關主管部門規定和合同約定的其他情形。

      第二十四條 托管機構職責終止的，應當妥善保管養老基金托管業務資料，在45日內辦理基金托管業務移交手續，新的托管機構應當接收并行使相應職責。

      第二十五條 托管機構及其董事、監事、管理人員和其他從業人員不得有下列行為：
　　(一)將托管的養老基金資產與其固有財產混合管理。
　　(二)將托管的養老基金資產與托管的其他財產混合管理。
　　(三)將托管的不同養老基金資產混合管理。
　　(四)侵占、挪用托管的養老基金資產。
　　(五)利用養老基金資產或者職務之便為他人謀取不正當利益。

      (六)泄露因職務便利獲取的未公開信息，或者利用該信息從事或明示、暗示他人進行相關的交易活動。
　　(七)法律、行政法規和國務院有關主管部門規定禁止的其他行為。

第五章 投資管理機構

 　　第二十六條 本辦法所稱投資管理機構，是指接受受托機構委托，具有全國社會保障基金、企業年金基金投資管理經驗，或者具有良好的資產管理業績、財務狀況和社會信譽，負責養老基金資產投資運營的專業機構。

      第二十七條 投資管理機構應當建立良好的內部治理結構，明確股東會、董事會、監事會和高級管理人員的職責權限，確保獨立投資運營；應當健全資產配置、風險管理和績效評估等制度。
　　投資管理機構及其股東、董事、監事、管理人員和其他從業人員不得從事損害養老基金資產和受托機構利益的證券交易及其他活動；在行使權利或者履行職責時，應當遵循回避原則。

      第二十八條 投資管理機構應當履行下列職責：
　　(一)按照投資管理合同，管理養老基金投資組合和項目。
　　(二)對所管理的不同養老基金資產分別管理、分別記賬。
　　(三)及時與托管機構核對養老基金會計核算和估值結果。
　　(四)進行養老基金會計核算，編制養老基金財務會計報告。
　　(五)按照國家規定保存養老基金投資業務活動記錄、賬冊、報表和其他相關資料。
　　(六)國家規定和合同約定的其他職責。

      第二十九條 投資管理機構從當期收取的管理費中，提取20%作為風險準備金，專項用于彌補委托投資資產出現的投資損失。

      第三十條 有下列情形之一的，投資管理機構應當及時向受托機構和國務院有關主管部門報告：
　　(一)養老基金資產市場價值大幅度波動。
　　(二)有可能使養老基金資產的價值受到重大影響的其他事項。
　　(三)國務院有關主管部門規定或者合同約定的其他報告事項。

      第三十一條 有下列情形之一的，投資管理機構職責終止：
　　(一)違反與受托機構合同約定，情節嚴重的。
　　(二)利用養老基金資產為其謀取不正當利益，或者為他人謀取不正當利益的。
　　(三)依法解散、被依法撤銷、被依法宣告破產或者被依法接管的。
　　(四)受托機構有充分理由認為投資管理機構應當被終止職責的。
　　(五)國務院有關主管部門有充分理由和依據認為投資管理機構應當被終止職責的。
　　(六)國務院有關主管部門規定和合同約定的其他情形。

      第三十二條 投資管理機構職責終止的，應當妥善保管養老基金投資運營業務資料，在45日內辦理基金投資運營業務移交手續，新的投資管理機構應當接收并行使相應職責。

      第三十三條投資管理機構及其董事、監事、管理人員和其他從業人員不得有下列行為：
　　(一)將其固有財產或者他人財產混同于養老基金資產從事證券投資。
　　(二)不公平對待養老基金資產與其管理的其他財產。
　　(三)不公平對待其管理的不同養老基金資產。
　　(四)利用養老基金資產或者職務之便為他人謀取不正當利益。
　　(五)向受托機構違規承諾收益或者承擔損失。
　　(六)侵占、挪用養老基金資產。
　　(七)泄露因職務便利獲取的未公開信息，或者利用該信息從事或明示、暗示他人進行相關的交易活動。
　　(八)從事可能使養老基金資產承擔無限責任的投資。
　　(九)法律、行政法規和國務院有關主管部門規定禁止的其他行為。